미국의 금융 시스템은 2 세기에 걸쳐 진화했다. 국가들은 처음에 은행과 예금자 기금을 규제했다. 19 세기와 20 세기 초반의 경기 침체로 불리는 패닉 현상은 경제 위기를 초래하여 은행이 실패했습니다. 1921 년의 경기 침체와 수년간의 농업 어려움으로 인해 주정부의 은행 보험 기금이 줄어들었다. 1930 년까지 텍사스 만이 실패한 은행의 예금자를 완전히 보상했습니다. 연방 정부는 혼란스러운 금융 시스템에 안정을 쌓기 위해 발을 들였습니다. 연방 예금 보험 공사 (FDIC)는 1933 년 예금자 계좌를 보장하기 위해 설립되었습니다.
피보험자 증서
보증금 증서는 이론적으로 위험 부담이없는 투자 대상입니다. FDIC는 서류를 발행 한 은행이 실패 할 경우 인증서의 가치와이자를 더한 금액을 CD 소유자에게 변상합니다. 은행은 자금을 필요로하기 때문에 적극적으로 CD를 판매하고, 자동차 대출에서 창업에 이르기까지 고객에게 돈을 빌려주고 있습니다. CD는 투자자가 특정 기간 동안 금리를 고정 할 것을 요구합니다. 기금은 보통 처벌없이 조기에 철회 될 수 없습니다. 이 기금은 은행 고객에게 대출됩니다.
1960 년대 CD 소개
은행은 1960 년대에 CD를 제공하기 시작했습니다. 1960 년대 이전의 평균 이자율에 대한 단서는 재무부의 이자율로 결정될 수 있습니다. 6 개월 재무부의 이자율은 1934 년에서 1947 년 사이에 1 % 미만이었다. 1948 년의 평균 금리는 1.05 %로 올랐다. 환율은 1964 년까지 1948 년부터 약 1.50 %에서 3.50 %로 변동했다. 재무부 법안 비율은 1964 년에 평균 3.55 %였다. 6 개월간의 예금 금리는 재무부 증권보다 평균 50 ~ 75bp 높았으며 평균 1943 년에는 4.03 %였다. 기준점은 100 분의 1 퍼센트 (.01 %)입니다. 6 개월 만기 국채 금리에 50bp (.50)를 추가하면 1934 년부터 1964 년까지의 CD 금리를 알 수 있습니다.
20 세기의 폐쇄
CD 요금은 1969 년 이후 빠르게 증가했다. 베트남 전쟁과 인플레이션은 향후 20 년간 더 높은 금리를 요구했다. 정부는 화폐 공급을 늘려 전쟁에 자금을 지원했다. 그것은 돈을 썼다. 소비재와 원자재 가격이 급등했다. 닉슨 대통령은 금리 인상을 통해 경제를 안정 시키려했다. 6 개월짜리 CD의 경우 평균 1980 년 12.90 %의 높은 요금. 일부 은행은 달러를 유치하려고 경쟁하면서 평균 금리보다 훨씬 높았습니다. 1990 년대 초반에 요금이 후퇴하기 시작했습니다. 경기 침체는 20 세기의 마지막 10 년의 초창기를 기록했다. 10 년 후반 부분은 번영과 낙관적 인 주식 시장을 경험했습니다. 1990 년대 대부분의 기간 동안 CD 금리는 4 ~ 6 %였다.
21 세기
2000 년은 우울증 이후 최악의 불황과 주식 시장의 시작을 선도했습니다. 2001 년 9 월 11 일에 있었던 사건들과 아프가니스탄 전쟁과 이라크 전쟁은 그 시대의 경제적 불확실성을 더했다. 연방 준비 제도 이사회 (Federal Reserve)는 금리를 낮춤으로써 경제를 자극하려고 노력하면서 기업과 소비자에 대한 대출을보다 저렴하게 만들었다. 2001 년 CD 금리는 1.81 %로 떨어졌고 2005 년 3.73 %, 2006 년 5.24 %로 3.14 %로 감소했다. 2009 년까지.87 %로 떨어졌습니다. 요금은 2010 년 내내 역사적으로 낮은 수준이었습니다. 지난 2 년간의 낮은 비율은 대공황기 및 2 차 세계 대전 기간 동안 Treasury 계기판에 제공된 낮은 비율을 반영합니다. 1950 년대처럼 경제가 회복되면 CD 금리가 상승 할 것이다.
